12月3日,中国华能集团有限公司成功定价发行15亿美元多年期S条例高级无抵押固定利率美元债券。
(来源:微信公众号“中国华能” ID:china-huaneng 作者:李叶 张剑)
本次债券发行由华能集团提供担保,由华能集团境外全资子公司华能财资控股公司担任发行主体,募集资金由华能集团境外资金管理平台华能财资公司统筹运作。
这次发行,是华能获得国际评级后,首次在境外发行债券,是华能首次发行10年期长期限债券品种,创下了发电集团境外美元债券最大发行规模,也创下了今年中资企业3年期美元债券发行的最低收益率和最窄息差。
债券利率为T(实时国债利率)+margins(息差),发行定价时一般先确定最低的息差,再确定实时国债利率。息差低(窄)、收益率低,表示发行结果理想。
本次3笔债券订单簿动能均良好,投资者认购意向踊跃,其中不乏知名主权基金、资管、保险类投资者参与。3期息差均优于同等信用条件可比企业二级市场息差,充分体现了国际投资者对中国华能的高度认可。
此次华能通过下属香港财资公司成功发行美元债券,有助于华能集团打造境外统一的国际化的资金管理平台,进一步提升华能集团在国际资本市场的形象及影响力,助力集团公司建设成为具有全球竞争力的世界一流企业。
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